(相关资料图)

智通财经APP讯，药师帮(09885)于2023年6月15日至6月20日招股，该公司拟发行1580.88万股，其中，香港发售占10%，国际发售占90%，另有超额配股权15%。每股发售价19.00港元-23.00港元，每手200股，预期股份将于2023年6月28日上市。

据悉，该公司是中国院外数字化医药产业服务平台。以2022年商品交易总额规模(GMV)衡量，数字化市场作为一种新兴趋势，在中国人民币6397亿元的院外医药流通市场中占28.2%。公司于2022年取得GMV人民币378亿元，在中国院外数字化医药流通服务市场中占21%的市场份额。作为院外医药与医疗服务市场数字化的推动者，该公司开发了以技术为后盾的解决方案，连接和赋能上游(包括药企及经销商)及下游(包括药店及基层医疗机构)。基层医疗机构是指非医院或药店的下游医药零售商，包括但不限于私人诊所、乡镇卫生院、村卫生室及社区卫生服务中心。公司已让医药交易与服务流程实现数字化、标准化及规模化。自成立以来，公司一直致力于解决院外医药市场参与者面临的痛点，并通过深耕基层医疗层级培养了能力和积累了宝贵的经验。该公司抓住该市场的机遇，构建了一个生态系统，通过该系统公司使医药价值链上的各类参与者能够聚集在一起并进行互动。公司为该等参与者及整个社会创造价值。尽管公司面临来自其他B2B医药销售平台和传统药品经销商的激烈竞争，公司仍致力于为医药价值链上的企业建立安全高效的交易及服务平台。

凭藉公司的技术能力，该公司已构建并持续增强了业务模式，以满足对院外医药市场数字化日益增长的需求。该公司的业务模式以公司的平台业务及自营业务为中心，并进一步由一系列其他业务配合。该公司的总GMV于2022年达到人民币378亿元，自2020年起的年复合增长率为38.6%，这两项数据在中国领先的院外数字化医药产业服务平台中均排名第一，且2022年的市场份额为21%。截至2022年12月31日，该公司建立了最大的数字化医药交易与服务网络，包括约35.4万家下游药店及约17.3万家基层医疗机构等。此外，2022年该公司有30.8万个月均活跃买家，在中国院外数字化医药产业服务平台中排名最高。于2022年，于公司平台上交易的月平均可提供库存单位(SKU)数量约为330万个，在中国院外数字化医药产业服务平台中排名最高。

该公司拥有业务增长的往绩记录。该公司的总收入由2020年的人民币61亿元增加66.4%至2021年的人民币101亿元，并由2021年的人民币101亿元进一步增加41.4%至2022年的人民币143亿元。于2020年、2021年及2022年，该公司的毛利率分别为10.0%、9.1%及10.1%。

假设超额配股权并未获行使，并假设发售价为每股21港元(即发售价的中位数)，该公司预计该公司将收到全球发售所得款项净额约2.54亿港元，其中，约45%预计将用于进一步发展公司的医药流通业务;约25%预计将用于进一步发展公司的其他业务;约22%预计将用于研发;及约8%预计将用作营运资金及一般企业用途。

此外，该公司已与ZGC International Limited订立一份基石投资协议，据此，基石投资者已同意在若干条件的规限下，按发售价认购或促使其指定实体认购总金额高达约1280万美元可购买的发售股份数目(向下约整至最接近每手200股股份的完整买卖单位)。ZGC International Limited主要从事投资与资产管理，由中关村(行情000931,诊股)国际控股有限公司全资拥有。中关村国际控股有限公司是中关村发展集团股份有限公司的全资附属公司，其为一个境外投融资及全314基石投资者球创新网络建设协调平台。中关村发展集团是北京市政府成立的国有企业，主要从事股权投资、债权融资、科技服务、产业园区运营、本地和国际合作等广泛的创新整合服务，立志做国际一流的创新生态集成服务商。

关键词：